兆豐投信：等權重指數，逾兩年度指數報酬率破百

近兩年多金融市場走過新冠病毒疫情並邁向最近疫後復甦，投資人對於交易方式相對透明與便捷的ETF資產，提升青睞度與題材聚焦度，像是掌握台股市場各類產業龍頭股的等權重型ETF，相對鎖定長線投資價值題材進而異軍突起。

根據指數資料統計，自2021年迄今，特選臺灣產業龍頭存股等權重指數的累積報酬率持續破百、至今年2月底達到143.7%的高度水準，遠勝過台灣加權股價指數的111.3%、臺灣50指數的114.9%之表現(見表)，呈現疫後強勢的指數走勢。

兆豐台灣產業龍頭存股等權重ETF基金研究團隊表示，愈來愈多投資人選擇ETF的投資策略來均衡布局，以期平衡各產業或個股在不同時期遇上的市場風險，本檔ETF(00921)具有持續優化全面分散投資，定期調節至各產業類股等權重比例的機制，還具有季配息的投資特色(註1)。

兆豐投信指出，透過等權重ETF的設計，可望避免單一產業或個股持股比率過高，不僅追求達到分散風險效果，其指數報酬率表現也有多數機會優於同類指數，加上定期調節成分股機制，除了持續考量各產業公司的財務狀況，還讓每檔成分股擁有相對均衡的持股比例，有助降低資產遭遇產業或個股波動度較大的亂流時機，更顯現出運用等權重型ETF參與台股市場的投資優勢。

兆豐台灣產業龍頭存股等權重ETF基金研究團隊舉例，今年以來台股市場走勢先蹲後跳，如半導體、晶圓、汽車、金融、航運、觀光旅遊等各類不同性質的產業各有走勢起落追漲的階段，若投資人輪番進場布局或過度集中持有單一產業，都有可能減少其他紅利題材追漲的機會，此時若透過本檔ETF(00921)透過等比例投資各產業紅利股，不僅比市值加權型ETF更具題材多樣化，也比投資一般台股個股更能避開大幅度的波動風險。

時序將進入第二季，為以往電子產業的淡季階段，也是其他產業的輪動階段，建議採取等權重型ETF這類攻守皆宜的投資策略，來追求資本利得與收益空間並進的機會。

註1：兆豐台灣產業龍頭存股等權重ETF基金(00921)採取季配息方式，並於本基金成立日起滿180日曆日(含)後，開始進行收益分配評價。每年2月、5月、8月及11月之最後一個日曆日評價，收益評價日後45個營業日內分配收益。

表：特選臺灣產業龍頭存股等權重指數，2017年-2023年迄今累積報酬率
資料來源：臺灣指數公司，採取2017-2023年2月底之指數累積報酬率統計至2023/2/28，三大指數分別為特選臺灣產業龍頭存股等權重指數、台灣加權股價指數、臺灣50指數。兆豐投信整理，2023/3/13。(投資人無法直接投資指數，本資料僅為市場歷史數值統計概況說明，非基金績效表現之預測。以上僅為指數歷史資料模擬投資組合之結果，不代表本基金之實際報酬率及未來績效保證。本基金投資風險請詳閱基金公開說明書。)

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