金融市場正面臨「全球經濟面臨質與量的轉變」、「政府政策可能轉向」、以及「消息面牽動市場風水輪流轉」的三轉格局,在景氣及政策換檔期間市場波動在所難免,富蘭克林投顧建議,仍應積極把握第四季傳統旺季行情,債券與平衡配置不可少,股票部位亦可擇優趁回檔承接,秉持「穩健」二字,抓緊旺季獲利契機。

富蘭克林投顧表示,第四季須觀察四大主題,包括疫苗及創新趨勢、拜登兆元基建商機、聯準會QE退場與其他復甦題材,並依此情境朝「平安財」、 「趨勢財」及「機會財」三策略調配資產組合。「平安財」包括較低波動的波灣債券型基金及美國平衡型基金,前者具備美元計價、投資級債信、資金較不擁擠等特性,後者透過動態資產配置分散風險並網羅多元獲利機會。

「趨勢財」及「機會財」則聚焦股票資產,依照投資人風險偏好選擇創新成長的科技與生技產業、透過基礎建設及公用事業產業型基金掌握綠色商機,或是股票修正後評價吸引力浮現的新興亞洲或美國中小型股票型基金,多路並進迎接旺季行情。

富蘭克林第四季基金投資策略暨建議

三策略

四大題材

建議基金

趨勢財

疫苗+創新趨勢

科技/生技基金

拜登兆元基建商機

基建/全球氣候變遷股票型基金

平安財

QE退場

美國平衡型/波灣富裕債券型基金

機會財

復甦題材

亞洲小型/亞洲成長型/美國中小型基金

資料來源:富蘭克林投顧整理。

全球股市歷經一年多漲勢,已逐漸反映基本面、評價面甚至政策面調整預期,在景氣換檔及寬鬆政策轉向的過渡期,美盛凱利基礎建設價值基金(本基金之配息來源可能為本金)經理人尼克.蘭利看好基礎建設類股同時涵蓋防禦色彩的公用事業、受惠疫後經濟重啟的運輸基建,以及長線趨勢的通訊、再生能源等次產業,具備進可攻、退可守的優勢。

富蘭克林表示,全球基礎建設指數目前股利率3.41%、高於全球股市1.77%,高股利率及穩定的股利收益可滿足投資人的資金需求,值得分批加碼或持續定期定額。

此外,欲強化資產配置防禦力,納入台灣唯一的富蘭克林坦伯頓波灣富裕債券基金(本基金有相當比重投資於非投資等級之高風險債券且基金之配息來源可能為本金)也可望有所助益。

因應多變的市場氣氛,投資配置需更靈活,不妨借助時下正流行的智能理財。富蘭克林國民理財機器人為協助不同理財企圖心的投資人,規劃有「機器人1號-富智能」與「機器人2號-富動能」,透過24小時監控市場及投資組合再平衡的智能理財服務,讓投資趨吉避凶。掌握第四季投資先機與好康優惠,必點https://lihi1.com/z95oR

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